存股盛行的風氣下，也使得ETF這項商品的熱門度大大提高。很多人會推薦投資新手先從ETF開始投資，那ETF究竟是什麼呢?又為什麼適合新手投資?下面說明給你看。
什麼是ETF
ETF，英文全名是Exchange Traded Funds
中文名稱是指數股票型證券投資信託基金
常見名稱為指數股票型基金
簡單說明就是一檔追蹤指數走勢且可以在股票市場交易的基金
所以雖然ETF性質上是基金，但是他卻是可以在股票市場交易的商品。
我們拿最多人投資的0050做說明
0050是元大證券發行的ETF：元大台灣50
是一檔投資台灣前50大公司的基金
由於是投資台灣市值前50大的公司
再透過對這50家公司做比例權重的配置
來達到與加權指數極為接近的走勢
這就是「指數追蹤」的由來
也因為其投資方式是不用去特別研究
就能買進市場上大部分的公司
藉此來獲取市場上的平均報酬
所以又稱作被動投資
跟由基金經理人的主觀判斷進行選擇配置的基金大大不同
另外相較於投資單一個股
ETF有分散風險這一大優勢
你不用投資好幾家公司就可以讓分險分散
綜合以上幾點所以非常推薦剛進入股市的新手投資
ETF的種類
ETF的種類有很多，0050只是其中之一
其他還有像是：
0051(元大中型100)：追蹤國內市值51-150名的公司
0056(元大高股息)：從0050和0051裡面挑選30家預估未來一年會配發高股息的公司
0053(元大電子)：追蹤電子類股指數的ETF
00692(富邦公司治理)：從證交所裡評鑑公司治理前20%的公司，再加上其他條件篩選出來的100家公司
00701(國泰低波動30)：追蹤低波動股票指數
其他還有反向型的ETF、槓桿型的ETF……
另外在美股也有投資全美國市場、投資債券與全世界的ETF
種類其實很多，不妨可以研究看看
ETF的交易成本
說到ETF跟基金的差異還有交易成本
ETF承上述本質還是基金
因此除了買/賣的手續費和賣出的交易稅
還會有管理費、保管費跟一些其他費用
但手續費和管理費與基金比起來還是算低很多了
而且證交稅只要一般股票的3分之1，也就是0.1%
資料來源：MoneyDJ理財網
要注意的是，管理費、保管費與其他費用是採內扣式費用
內扣式費用是指這些費用不會另外收取
而是直接從ETF的淨值裡扣除
扣除時股價會略為下降，但因為股價會有漲跌起伏
所以通常也不會特別注意到
※ETF淨值：是指該ETF持有的所有標的價值的總和，也可稱為真實價值
市價 > 淨值，稱為溢價
市價 < 淨值，稱為折價
ETF配息
ETF也會配發利息，大部分一年配一次
有些是一季配一次，或半年配一次
不過其實ETF的殖利率普遍來說並不高
先看看下圖：
資料來源：玩股網
以存股合理殖利率來說至少要5%以上
(要比銀行定存與儲蓄險高，再加上通膨推算出至少5%才值得投資)
但圖中平均五年殖利率超過5%的只有0056
其他ETF殖利率都低於5%
連最熱門的0050也只有3.16%
所以要以存股的方式投資ETF是不太適合的
很多人看ETF很穩又有配息就認為是好的存股標的
加上市場許多投資者建議新手可以無腦投資0050
如果你是以領息為目的話就完全搞錯方向了
不過以長期投資方向來看是沒有錯的喔
咦?到底是對還不對? 要投資還是不投資? 都糊塗了
別緊張~正確來說存股只是長期投資的一種方式
而投資ETF用的是長期投資的另一種方式
叫做「指數化投資」
這之後會再寫一篇文章介紹
那我們先來總結一下ETF的優缺點：
優點：
1.由於本質是基金，所以有分散風險的功能
2.不透過專業基金經理人的投資判斷，而是藉由追蹤指數取得市場平均報酬
3.不用花時間研究個股
4.透過股票市場交易，買賣更加便利
5.交易稅只要股票的3分之1
6.可以零股交易，小資族也能輕鬆投資
缺點：
1.比股票多了管理費、保管費與其他費用，並採內扣方式
2.大多數ETF殖利率並不高，不適合想創造現金流的投資者
3.由於ETF是追蹤指數，報酬率只會與指數”接近”，無法超過指數的報酬
(例如0050只能與大盤指數相近，但績效無法超越大盤，缺乏獲得更好報酬的機會。)
透過這篇文章，希望有幫助你了解什麼是ETF。如果你真的沒有時間可以一間一間的去研究，投資ETF會比較適合你。因為這樣你就可以持有一籃子的好標的，也能分散風險。祝你投資順利!
#投資理財 #投資 #理財 #投資股票 #投資新手 #投資教學 #投資學習 #投資知識 #投資股票 #股票投資 #股票新手 #股票學習 #股票教學 #股票知識 #台股 #存股 #長期投資 #被動收入 #複利 #財富自由 #ETF #現金流
沒有留言:
張貼留言